L'hôtellerie de la côte ouest,
le dossier complet
De l'essentiel en dix graphiques aux fiches par destination : fréquentation, performance par gamme, tourisme d'affaires, distribution, investissement. Dix chapitres, des données publiques, une source et une date sous chaque chiffre.
- Mise à jour en octobre 2026
- 10 chapitres
- 13 départements, 11 pôles
- Sources publiques datées
En 30 secondesL'essentiel
- 30,0 Mde nuitées hôtelières en 2025 dans les 13 départements du littoral, 13,9 % du total métropolitain (Insee, calcul)
- 55,5 €de RevPAR en 2025 dans la zone Nord-Ouest, contre 84,0 € en France (UMIH-GNC et MKG)
- +12,7 %de nuitées dans les hôtels 4 et 5 étoiles de Nouvelle-Aquitaine de 2022 à 2025, −7,5 % dans les 1 et 2 étoiles (Insee)
- 2,9 Md€investis dans l'hôtellerie française en 2025, dont 47 % en régions (BNP Paribas Real Estate)
L'essentiel en dix graphiques
Performance des hôtels, fréquentation, santé du secteur et coût du crédit : dix graphiques pour situer le marché hôtelier de la côte ouest. Chacun renvoie au chapitre qui le détaille.
Depuis 2019, le revenu par chambre a progressé de 3 % à 35 % selon les territoires
Revenu par chambre disponible (RevPAR), en euros hors taxes, cumul annuel 2019 et 2025, onze zones de l'Ouest et la France
Source : observatoire UMIH-GNC et MKG, décembre 2019 et décembre 2025. Panel révisé d'une année à l'autre ; variations : calcul.
Les performances par territoire →En France, le prix a fait tout le chemin
RevPAR des hôtels français, 2019 à 2025, en euros hors taxes
Source : MKG, cité par BNP Paribas Real Estate. Occupation 2025 : 66,2 %, contre 69,1 % en 2019 ; prix moyen : 126,9 € contre 94,2 €.
Le haut de gamme creuse l'écart
RevPAR 2025 par gamme MKG en France, dans le Calvados et en Ille-et-Vilaine, en euros hors taxes
Source : UMIH-GNC et MKG, décembre 2025. Moyen de gamme non diffusé pour l'Ille-et-Vilaine.
En Normandie, la saison 2025 a gagné sur tous les mois
Nuitées en hébergements collectifs en Normandie, d'avril à septembre 2024 et 2025, en millions
Source : Insee Flash Normandie n° 154, 4 décembre 2025.
L'hôtellerie normande reste sous son niveau de 2019
Nuitées dans les hôtels de Normandie, 2015 à 2025, en millions
Source : Normandie Tourisme, avril 2026. Enquêtes perturbées en 2020 et 2021.
Calvados et Gironde, premiers pour la clientèle étrangère
Part des nuitées hôtelières de clients résidant à l'étranger, par département, 2025
Source : Insee, comparaisons départementales, 20 mai 2026.
Des recettes internationales records
Recettes touristiques internationales de la France, 2019 à 2025, en milliards d'euros
Source : Atout France, février 2026. 2020 et 2021 non relevés. Objectif 2030 : 100 Md€.
Des défaillances au plus haut
Défaillances d'entreprises en hébergement-restauration, France, 2019 à 2025
Source : Banque de France. 2020 non disponible.
L'investissement hôtelier dépasse 2019
Transactions hôtelières en France, 2019 à 2025, en milliards d'euros
Source : BNP Paribas Real Estate, juin 2026. Régions : 47 % en 2025.
Le crédit est redevenu plus cher depuis l'été 2026
Taux en fin de trimestre, France et zone euro, 2021 à août 2026, en pourcentage. La BCE a relevé son taux de dépôt à 2,25 % en juin puis à 2,50 % en septembre 2026.
Sources : Banque centrale européenne ; Banque de France, Stat Info « Financement des entreprises », tous montants et toutes durées. Dernier point : août 2026.
Un marché national record,
porté par le prix
La France a accueilli 102 millions de visiteurs internationaux en 2025. Les recettes progressent plus vite que les volumes, et dans les hôtels la hausse du revenu par chambre depuis 2019 vient du prix, pas du remplissage.
Les touristes internationaux ont passé 743 millions de nuitées en France en 2025 (+2 %), dont 76 % d'Européens, et le solde touristique de la balance des paiements atteint 20,1 Md€. La consommation touristique intérieure s'élève à 222 Md€.
L'année 2026 prolonge la tendance : 49,5 Md€ de recettes internationales de janvier à fin juillet, et une prévision d'Atout France supérieure à 80 Md€ sur l'année. La saison d'été 2026 compte 260,5 millions de nuitées en hébergements collectifs (257,8 millions en 2025), dont 92 millions dans les hôtels (chiffres provisoires de l'Insee).
Le littoral pèse 32 % des nuitées marchandes du pays (228 millions en 2024), dont 31 % de nuitées internationales. À l'été 2026, les communes littorales totalisent 106,3 millions de nuitées en hébergements collectifs : +5,6 % sur la façade Manche Est-mer du Nord, +5 % sur la façade Atlantique Nord-Manche Ouest, −2,3 % sur l'Atlantique Sud.
Sources : Atout France, bilan touristique 2025 (19 février 2026) ; Direction générale des entreprises ; Atout France, fiche Littoraux (février 2026) ; Insee Focus n° 387 (29 septembre 2026), repris par Maire-info ; déclarations ministérielles rapportées par L'Écho touristique (15 septembre 2026).
Les recettes internationales ont gagné 20 milliards en six ans
Recettes touristiques internationales de la France, 2019 à 2025, en milliards d'euros. 2020 et 2021 non relevés.
Source : Banque de France, ligne « voyages » de la balance des paiements, citée par le ministère de l'Économie et Atout France (février 2026) ; 2019 et 2022 via L'Écho touristique.
Performance des hôtels françaisRevPAR, occupation et prix moyen de 2019 à 2025
Entre 2019 et 2025, le revenu par chambre disponible passe de 65,1 € à 84,0 € hors taxes, soit +29 % (calcul). Le prix moyen gagne près de 35 % quand le taux d'occupation reste inférieur de 2,9 points à son niveau de 2019. Depuis 2024, la courbe s'aplatit : +1,4 % en 2025.
Le RevPAR plafonne depuis 2024
Revenu par chambre disponible des hôtels français, 2019 à 2025, en euros hors taxes
Source : MKG, cité par BNP Paribas Real Estate, juin 2026.
L'occupation n'a pas retrouvé 2019
Taux d'occupation des hôtels français, 2019 à 2025, en pourcentage
Source : MKG, cité par BNP Paribas Real Estate, éditions 2020 à 2026.
Le prix moyen a pris un tiers
Prix moyen par chambre louée des hôtels français, 2019 à 2025, en euros hors taxes
Source : MKG, cité par BNP Paribas Real Estate, éditions 2020 à 2026.
Le détail année par année2019 au 1er semestre 2026
| Période | Taux d'occupation | Prix moyen HT | RevPAR HT | Lecture |
|---|---|---|---|---|
| 2019 | 69,1 % | 94,2 € | 65,1 € | Année de référence |
| 2020 | 32,5 % | 77,1 € | 25,0 € | Crise sanitaire |
| 2021 | 44,4 % | 78,3 € | 34,8 € | Reprise partielle |
| 2022 | 64,7 % | 107,1 € | 69,2 € | RevPAR repassé au-dessus de 2019 |
| 2023 | 66,9 % | 119,4 € | 79,9 € | Prix +25,8 % par rapport à 2019 |
| 2024 | 65,4 % | 127,9 € | 83,6 € | Année olympique |
| 2025 | 66,2 % | 126,9 € | 84,0 € | RevPAR +1,4 % sur un an |
| 1er trimestre 2026 | 57,8 % | 114,3 € | 66,1 € | RevPAR +3,5 % sur un an |
| 1er semestre 2026 | 64,9 % | 126,9 € | 82,4 € | Haut de gamme : 209,2 € ; super-économique : 34,4 € |
Source : panel MKG (hôtellerie de chaîne et assimilée), repris par BNP Paribas Real Estate, « At a Glance Hôtels » puis « Review Hôtellerie », éditions du 4e trimestre 2019 au 2e trimestre 2026. D'autres panels donnent pour 2025 des valeurs voisines : 85 € de RevPAR pour In Extenso (occupation 64 %, prix moyen 133 €), 84,7 € pour MKG dans Hospitality ON. À l'été 2026, In Extenso relève 72 % d'occupation et 109 € de RevPAR en juillet-août (+2 %).
Offre hôtelièreMoins d'hôtels, autant de chambres, davantage d'étoiles
Parc hôtelier par catégorie et défaillances d'entreprises
En un an, le parc s'est déplacé vers les 3, 4 et 5 étoiles
Chambres d'hôtel par catégorie au 1er janvier 2025 et 2026, en milliers, France entière
Source : Insee, Tourisme en 2026, France entière (27 août 2026) et édition 2025.
Les défaillances dépassent nettement leur niveau d'avant-crise
Défaillances d'entreprises en hébergement-restauration, France, 2019 à 2025, cumul sur douze mois à fin décembre
Source : Banque de France, Stat Info Défaillances. 2020 non disponible en valeur. Moyenne 2010-2019 : 7 374 par an.
Les tableaux du parc et des défaillancesInsee, Banque de France, Altares
| Au 1er janvier | Hôtels | Chambres | Part des 4 et 5 étoiles |
|---|---|---|---|
| 2024 | 16 722 | 656 965 | 22,1 % |
| 2025 | 16 610 | 661 066 | 23,2 % |
| 2026 | 16 291 | 660 489 | 24,2 % |
Source : Insee, Tourisme en 2024, 2025 et 2026, France entière hors Mayotte. Part des 4 et 5 étoiles parmi les hôtels classés : calcul. En chambres classées, cette part atteint 33,8 % en 2026. Selon In Extenso (février 2026), environ 425 hôtels et 9 000 chambres ferment chaque année en moyenne sur dix ans, dont 36 % dans les petites villes et les zones rurales, pour environ 150 ouvertures (7 000 à 7 600 chambres).
| Année | Banque de France | Altares | dont hébergement |
|---|---|---|---|
| 2019 | 6 840 | n. d. | n. d. |
| 2022 | 5 369 | 5 358 | n. d. |
| 2023 | 7 766 | 7 990 | n. d. |
| 2024 | 8 567 | 8 714 | 446 |
| 2025 | 9 347 | 9 434 | 443 |
| 12 mois à fin juillet 2026 | 9 721 | n. d. | n. d. |
Sources : Banque de France (hébergement et restauration, redressements et liquidations ; 2023 provisoire) ; Altares, bilan 2025 (hébergement, restauration et débits de boissons, sauvegardes comprises ; 2025 provisoire ; 2022 et 2023 repris par le GHR). Au 2e trimestre 2026, Altares compte 91 procédures visant des hôtels (+54 %), d'après l'UMIH.
À retenir
- Le prix a fait la croissance. RevPAR France : 65,1 € en 2019, 84,0 € en 2025 ; occupation : 69,1 % puis 66,2 %.
- Le parc se resserre. 431 hôtels de moins entre le 1er janvier 2024 et le 1er janvier 2026, pour un nombre de chambres quasi stable (calcul d'après l'Insee).
- Le secteur reste fragile. 9 721 défaillances en hébergement-restauration sur douze mois à fin juillet 2026, soit 31,8 % de plus que la moyenne 2010-2019 (Banque de France).
- Le recrutement se détend un peu. Près de 319 000 projets de recrutement en 2026 (−5 %), dont 44 % jugés difficiles contre 50 % un an plus tôt (France Travail, cité par le GHR).
Quatre régions,
onze pôles hôteliers
De la Seine-Maritime aux Pyrénées-Atlantiques : les chiffres clés de chaque région, puis une fiche par destination. Les périmètres diffèrent d'une source à l'autre ; chaque valeur précise le sien.
| Région | Nuitées en hébergements collectifs, 2025 | Sur un an | dont hôtels | Sur un an | Clientèle étrangère des hôtels | Chambres d'hôtel au 1er janvier 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Normandie | 17,07 M | +5,6 % | 7,90 M | −0,1 % | 27,9 % | 26 397 |
| Bretagne | 26,2 M | +4,3 % | 7,77 M | +2,3 % | 17,2 % | 26 146 |
| Pays de la Loire | 25,34 M | +2,4 % | 6,94 M | n. p. | 12,4 % | 24 740 |
| Nouvelle-Aquitaine | 57,4 M | +2,7 % | 16,01 M | +0,3 % | 19,9 % | 54 082 |
| France métropolitaine | n. r. | 215,77 M | 38,4 % | 649 158 |
Sources : Insee, comparaisons régionales et départementales 2025 (20 mai 2026), capacité des hôtels au 1er janvier 2026 (3 février 2026), Insee Conjoncture Bretagne n° 60, Insee Conjoncture Normandie n° 52, Insee Flash Nouvelle-Aquitaine n° 138. Hébergements collectifs : hôtels, campings et autres hébergements collectifs, hors meublés de plateformes. « n. p. » : non publié ; « n. r. » : non relevé.
Région par régionLes chiffres clés, puis les fiches par destination
Choisissez une région : ses indicateurs, puis une fiche pour chacune de ses destinations. Les fiches reprennent les derniers chiffres publiés pour la destination ou, à défaut, pour son département ; les indicateurs de performance viennent de l'observatoire UMIH-GNC et MKG, diffusés pour certaines agglomérations seulement.
La fréquentation des hébergements collectifs progresse de 5,6 % en 2025, mais la hausse vient des campings (+8,3 %) et des autres hébergements collectifs (+16,2 %). Les hôtels restent stables, environ 5 % sous leur niveau d'avant-crise.
Dix ans de nuitées hôtelières : un palier sous 8 millions
Nuitées dans les hôtels de Normandie, 2015 à 2025, en millions
Source : Normandie Tourisme, enquête Insee et comité régional, avril 2026. Enquêtes perturbées en 2020 et 2021.
Le détail de la régionsaison, clientèles, sources
La saison d'avril à septembre 2025 totalise 13,1 millions de nuitées en hébergements collectifs (+7,2 %), dont 32,1 % de non-résidents : 6,0 millions dans le Calvados, 2,7 millions dans la Manche, 2,7 millions en Seine-Maritime.
En nuitées totales, marchandes et non marchandes, la région compte 66,8 millions de nuitées de janvier à septembre 2025 (−1 %). En juillet 2026 : 12,2 millions, stables sur un an, dont 39,9 % de nuitées étrangères (Allemagne 21,5 %, Pays-Bas 15,0 %, Royaume-Uni 10,8 %).
Environ la moitié de l'offre hôtelière normande se situe à moins de cinq kilomètres de la mer. Les 4 et 5 étoiles représentent 21 % des chambres, contre 29 % en France, et le taux d'occupation régional (55 %) place la Normandie au 12e rang des 13 régions métropolitaines.
Sources : Insee Flash Normandie n° 154 (4 décembre 2025) ; Normandie Tourisme, bilan de saison 2025 et note de conjoncture de juillet 2026 ; Insee Analyses Normandie n° 149 (17 novembre 2025).
Deux mesures se croisent. En nuitées totales (téléphonie mobile, tous hébergements), la Bretagne recule à 108,7 millions en 2025 (−2 %). En hébergements collectifs marchands, elle progresse de 4,3 %, avec un record de clientèle non résidente sur la saison.
Le détail de la régionsaison, clientèles, sources
Tourisme Bretagne compte 108,7 millions de nuitées touristiques en 2025, dont 84,1 millions françaises (77 %) et 24,6 millions internationales (−3 %) : Allemagne 31 %, Royaume-Uni 20 %, Pays-Bas 10 %, Belgique 9 %. Les excursions progressent à 85,7 millions (+3 %). La série récente : 109 millions en 2022, plus de 115 millions en 2023, 111 millions en 2024.
Trois destinations concentrent la moitié des nuitées : « Bretagne Sud Golfe du Morbihan » (21 %), « Cap Fréhel, Saint-Malo, baie du Mont-Saint-Michel » (16 %) et « Bretagne Loire-Océan » (14 %).
À l'été 2026, 83 % des professionnels se disent satisfaits du mois d'août ; la fréquentation est jugée stable, avec une durée de séjour en baisse d'une nuit et des clientèles allemande (+6 %), belge (+13 %) et nord-américaine (+15 %) en hausse. La consommation touristique régionale était estimée à 9,1 Md€ en 2022, soit 8 % du PIB régional et 80 900 emplois.
Sources : Tourisme Bretagne, bilans annuels cités par L'Écho touristique (18 février 2026) et TourMaG ; bilan mensuel d'août 2026 ; Bretagne Économique ; enquête Reflet (2023).
Les campings tirent la hausse, les hôtels suivent
Nuitées en hébergements collectifs en Bretagne, 2024 et 2025, en millions
Source : Insee, Conjoncture Bretagne n° 60 (7 juillet 2026) et n° 54. Campings : avril à septembre.
La région la moins internationale de la façade : 12,4 % de nuitées hôtelières étrangères. Les campings portent la saison, les hôtels sont stables, et les locations de plateformes ont plus que doublé depuis 2019.
Depuis 2019, les campings gagnent ce que les hôtels perdent
Nuitées d'avril à septembre en Pays de la Loire, saisons 2019 et 2025, en millions
Source : Insee, Analyses Pays de la Loire n° 155 (26 février 2026) et Flash n° 97 (28 novembre 2019). Séries publiées à six ans d'écart : comparaison indicative.
Le détail de la régionsaison, clientèles, sources
Sur la saison 2025, la région totalise 21,3 millions de nuitées en hébergements collectifs (+3,6 %). Les non-résidents en représentent 14,8 % (+7,5 %). Dans les hôtels, la Loire-Atlantique concentre 39,0 % des nuitées et recule de 1,4 % ; la Vendée gagne 3,5 %.
En nuitées totales, la Loire-Atlantique compte 31,2 millions de nuitées en 2025 (−2 %), dont 41 % sur le littoral et 32 % dans la métropole nantaise ; la Vendée 36,1 millions (−1 %).
La saison 2026 est jugée « globalement stable » par l'observatoire régional, mais 72 % seulement des professionnels se disent satisfaits (87 % en 2025) et près de 70 % des hôteliers sont sous leurs prévisions. 48 % citent un effet direct de la chaleur.
Sources : Insee Analyses Pays de la Loire n° 155 ; Loire-Atlantique développement (juillet 2026) ; Vendée Expansion (avril 2026) ; Région Pays de la Loire, enquête d'opinion auprès de 770 professionnels (27 août 2026).
Troisième région française pour les nuitées en hébergements collectifs en 2025, première pour les campings. L'hôtellerie est stable en volume ; elle change de clientèle, avec plus d'étrangers et moins de voyageurs d'affaires.
Le détail de la régionsaison, clientèles, sources
La saison d'avril à septembre 2025 compte 48,4 millions de nuitées (+3,7 %), ce qui place la région au deuxième rang derrière l'Île-de-France. Sur l'année, les Landes progressent de 6,9 % et la Gironde recule de 0,9 %.
Entre 2022 et 2025, les nuitées hôtelières augmentent de 12,7 % dans les 4 et 5 étoiles et de 5,8 % dans les 3 étoiles ; elles reculent de 7,5 % dans les 1 et 2 étoiles et de 28,6 % dans les hôtels non classés, pour un total quasi stable (−0,2 %).
Tous hébergements confondus, marchands ou non, l'enquête de clientèle 2025 du comité régional estime la fréquentation à 34,2 millions de séjours, 206,2 millions de nuitées et 14,8 Md€ de retombées, pour une dépense de 71,6 € par jour et par personne (chiffres repris d'un compte rendu départemental, le rapport régional n'ayant pas été consulté).
Sources : Insee Flash Nouvelle-Aquitaine n° 138 (28 avril 2026) et n° 130 (3 décembre 2025) ; comité régional du tourisme et Ipsos BVA, enquête de clientèle 2025, via Dordogne Périgord Tourisme (mai 2026).
Trois nuitées de saison sur cinq se passent au camping
Nuitées d'avril à septembre 2025 en Nouvelle-Aquitaine, en millions
Source : Insee Flash Nouvelle-Aquitaine n° 130. Évolution sur un an : campings +4,5 %, hôtels +1,5 %, autres hébergements collectifs +3,3 %. Non-résidents dans les hôtels : 2,33 M de nuitées, +9,2 %.
Les fiches par destination
À retenir
- Partout, l'hôtel progresse moins vite que le camping. En 2025, les nuitées hôtelières évoluent de −0,1 % (Normandie) à +2,3 % (Bretagne) sur l'année quand les campings gagnent de 4,5 % à 8,3 % selon la région et la période mesurée.
- La clientèle étrangère est très inégalement répartie. De 7,5 % des nuitées hôtelières en Vendée à 31,6 % dans le Calvados, pour 38,4 % en France métropolitaine.
- Les données locales sont lacunaires. Aucune station balnéaire de la façade ne dispose d'une série publique de prix moyen ou de RevPAR ; il faut raisonner à l'échelle du département ou de l'agglomération.
Trente millions de nuitées hôtelières,
très inégalement réparties
Nuitées par département, poids de la clientèle étrangère, profil des saisons, grands sites et événements : ce que disent les séries publiques, et ce qu'elles ne disent pas encore pour 2026.
La Gironde, le Calvados et l'Ille-et-Vilaine totalisent 37 % des nuitées
Nuitées dans les hôtels en 2025, en millions, par département
Source : Insee, comparaisons départementales, 20 mai 2026. Part des trois premiers départements : calcul.
Quatre départements seulement dépassent 25 % de clientèle étrangère
Part des nuitées hôtelières de clients résidant à l'étranger, 2025. France métropolitaine : 38,4 %.
Source : Insee, comparaisons départementales, 20 mai 2026. Non-résidents : clients dont la résidence principale est à l'étranger.
Le tableau par départementnuitées 2024 et 2025, clientèle étrangère, campings, chambres
Sources : Insee, comparaisons départementales 2025 et capacité au 1er janvier 2026 ; nuitées 2024 : Insee Conjoncture Bretagne n° 54 et série Normandie ; campings : avril à septembre 2025. Évolutions calculées à partir des nuitées 2024 (Bretagne, Normandie ; Charente-Maritime d'après Charentes Tourisme) ; Loire-Atlantique : Loire-Atlantique développement ; Gironde : valeur de la carte de l'accueil. « n. r. » : non relevé dans les documents consultés.
Clientèles étrangèresLe retour des non-résidents, Américains en tête
Bretagne, Normandie, Nouvelle-Aquitaine : les pays qui progressent
Bretagne
4,8 millions de nuitées de non-résidents d'avril à septembre 2025 en hébergements collectifs, un record.
- Allemagne : 1,3 M (+17,2 %)
- Royaume-Uni : 938 000 (+3,9 %)
- Pays-Bas : 779 000 (+10,8 %)
- Belgique : 461 000 ; Suisse : 244 000
Insee Flash Bretagne n° 116, décembre 2025
Normandie
2,2 millions de nuitées hôtelières étrangères en 2025, soit 27,9 % du total.
- Royaume-Uni : 391 900
- États-Unis : 358 800 (+20,3 %)
- Belgique : 258 100
- Allemagne : 221 000
Normandie Tourisme, avril 2026
Nouvelle-Aquitaine
3,2 millions de nuitées hôtelières de non-résidents en 2025, soit 20 % du total.
- États-Unis : +29 %
- Espagne : +6 %
- Royaume-Uni : −11 %
- Gironde : 214 297 nuitées américaines (+22,6 %), première nationalité étrangère
Insee Flash n° 138 ; Gironde Tourisme, mars 2026
SaisonnalitéUn été qui pèse entre un tiers et la moitié de l'année
Les séries mensuelles publiques sont rares. Trois lectures sont disponibles : les nuitées mensuelles de la saison en Normandie, les nuitées de campings qui mesurent le poids du plein air, et l'écart entre le mois d'août et l'année dans les hôtels du panel MKG.
En Normandie, août pèse deux fois avril
Nuitées en hébergements collectifs en Normandie, d'avril à septembre 2024 et 2025, en millions
Source : Insee Flash Normandie n° 154, 4 décembre 2025. En Bretagne, seules les évolutions mensuelles sont publiées : avril +17,1 %, mai −2,3 %, juin +12,9 %, juillet +9,1 %, août +3,3 %.
En Vendée, six fois plus de nuitées au camping qu'à l'hôtel
Nuitées dans les campings par département, avril à septembre 2025, en millions
Source : Insee, comparaisons départementales, 20 mai 2026. Départements normands non relevés. Rapport campings sur hôtels en Vendée : calcul (9,88 M contre 1,63 M sur l'année).
Sur le littoral, l'occupation d'août dépasse l'année de 17 à 27 points ; à Rennes, elle passe dessous
Taux d'occupation des hôtels en 2025 : cumul annuel et mois d'août, en pourcentage
Source : observatoire UMIH-GNC et MKG, éditions d'août et de décembre 2025. Écarts en points calculés.
Le Mont-Saint-Michel revient vers 2,8 millions
Visiteurs du Mont-Saint-Michel, 2023 à 2025, en millions
Source : Établissement public du Mont-Saint-Michel, cité par L'Écho touristique, janvier 2026.
Repères de concentration saisonnièresept indicateurs
| Territoire | Indicateur | Valeur | Mesure et source |
|---|---|---|---|
| Bretagne | Part d'avril à septembre | 73 % | Nuitées totales 2024, Tourisme Bretagne (via TourMaG) |
| Bretagne | Part de l'été | 40 % | Nuitées totales 2023, Tourisme Bretagne (via L'Écho touristique) |
| Manche | Part de l'été | 35 % | Nuitées totales 2025, Attitude Manche |
| Loire-Atlantique | Part de l'été | 42 % | Nuitées totales 2025, Loire-Atlantique développement |
| Vendée | Part de juillet-août | 47 % | 16,8 M sur 36,1 M de nuitées totales en 2025, Vendée Expansion (calcul) |
| Saint-Malo et Dinard | Occupation en août, puis en décembre | 91,8 % · 46,3 % | Hôtels du panel MKG, 2025 ; RevPAR 144,9 € puis 42,8 € |
| Loire-Atlantique | Occupation annuelle, puis en août | 58 % · 65 % | Tous hôtels, Insee, 2025 |
Grands sites et événementsCe qui déplace les foules, et les calendriers
Mont-Saint-Michel, Route du Rhum, aléas de l'été 2026
Mont-Saint-Michel
Visiteurs du Mont en 2025 (+3,1 %), après 2,71 millions en 2024. L'abbaye a reçu 1,62 million de visiteurs, contre 1,48 million un an plus tôt : c'est le deuxième monument du Centre des monuments nationaux.
- Été 2025 : 894 567 visiteurs (+1,5 %)
- Été 2026 : 841 873 visiteurs (−6 %), abbaye stable à 426 000 entrées environ
- 15 « jours rouges » de régulation en 2026
Établissement public, cité par L'Écho touristique et Tendance Ouest (4 septembre 2026)
Route du Rhum
Treizième édition au départ de Saint-Malo : 118 skippers, un village de 70 000 m² ouvert treize jours à partir du 20 octobre, 1,2 million de visiteurs attendus selon les organisateurs.
- Hôtels de Saint-Malo : 78 % de remplissage moyen sur les douze nuits du village, 99 % le 30 octobre (état des réservations au 4 octobre, données MKG)
- Édition 2022 : environ 1,5 million de visiteurs et 29,1 M€ d'impact pendant le village (étude commandée par la Ville)
- Aucun chiffrage prévisionnel des retombées 2026 n'est publié
Hospitality ON (7 octobre 2026) ; Sud Radio ; France Bleu
Aléas de l'été 2026
Recul du RevPAR des hôtels de Bordeaux Métropole en août 2026, selon la source, après l'incendie déclaré en Gironde le 22 juillet. Sur janvier-août, l'occupation reste à 66,3 %.
- Vendée, juillet 2026 : environ 7,3 M de nuitées, −3 % (provisoire)
- Loire-Atlantique, vacances de printemps 2026 : 2,6 M de nuitées, −8 %
- Aéroport de Bordeaux en 2025 : 5,9 M de passagers, −10,9 %
Office de tourisme de Bordeaux Métropole, via Bordeaux Gazette ; CCI Bordeaux Gironde ; Vendée Expansion ; Loire-Atlantique développement ; Gironde Tourisme
Le haut de gamme creuse l'écart,
le parc se contracte
Occupation, prix moyen et RevPAR par zone et par gamme, d'après l'observatoire UMIH-GNC et MKG ; puis la capacité hôtelière par département et son évolution.
Source : observatoire UMIH-GNC et MKG, cumul janvier-décembre 2025, euros hors taxes ; édition de décembre 2019 pour la comparaison. Variation 2019-2025 calculée, sur un panel qui a pu évoluer. Total de la Manche non diffusé par l'observatoire ; Charente-Maritime, Gironde, Landes et Pyrénées-Atlantiques non relevés (voir les limites en fin de dossier).
Par zoneRevPAR 2019 et 2025 : de +3 % à +35 % selon le territoire
Trois zones progressent plus vite que la France ; Nantes fait du surplace
Revenu par chambre disponible (RevPAR), en euros hors taxes, cumul annuel 2019 et 2025, quatorze zones de l'Ouest et la France
Source : observatoire UMIH-GNC et MKG, décembre 2019 et décembre 2025. Panel composé surtout d'hôtels de chaîne, révisé d'une année à l'autre. Variations calculées.
Le tableau détaillé par zoneUMIH-GNC et MKG, 2019 et 2025
Source : observatoire mensuel des performances hôtelières UMIH-GNC et MKG, éditions de décembre 2019, 2024 et 2025. TO : taux d'occupation ; PM : prix moyen hors taxes ; « n. d. » : non diffusé par la source ; « n. r. » : non relevé. La variation sur un an est celle publiée dans l'édition 2025 : elle ne se recalcule pas toujours à partir du cumul 2024, le panel étant révisé.
Par gammeQuatre gammes, quatre marchés
RevPAR et occupation par gamme et par catégorie
Les gammes de l'observatoire (super-économique, économique, moyen de gamme, haut de gamme) sont celles du cabinet MKG ; elles ne correspondent pas aux étoiles. En 2025, le haut de gamme progresse de 5,4 % en France quand le super-économique (−2,2 %) et l'économique (−1,9 %) reculent.
Dans l'Ouest, le haut de gamme reste loin du niveau national
RevPAR 2025 par gamme MKG en France, dans le Calvados et en Loire-Atlantique, en euros hors taxes
Source : UMIH-GNC et MKG, décembre 2025. Les autres départements figurent dans le tableau ci-dessous.
Les quatre et cinq étoiles se remplissent mieux que les autres
Taux d'occupation 2025 par catégorie d'hôtel, en pourcentage (enquête Insee, tous hôtels). Chaînes : 57,6 % en Normandie, 65,0 % en Gironde ; indépendants : 53,8 % et 57,1 %.
Sources : Normandie Tourisme (avril 2026) ; Gironde Tourisme (mars 2026). Mesure Insee, non comparable aux taux du panel MKG.
RevPAR 2025 par gamme et par territoirehuit territoires, en euros hors taxes
| Gamme | France | Calvados | Ille-et-Vilaine | Côtes-d'Armor | Finistère | Morbihan | Loire-Atlantique | Vendée |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Super-économique | 37,8 | 35,2 | 37,0 | 29,4 | 34,0 | 30,5 | 36,7 | 40,4 |
| Économique | 56,8 | 53,0 | 58,0 | 46,3 | 45,4 | 43,0 | 51,2 | 48,1 |
| Moyen de gamme | 92,5 | 87,4 | n. d. | 70,6 | 63,5 | 74,6 | 69,5 | n. d. |
| Haut de gamme | 214,6 | 183,8 | 160,0 | n. d. | n. d. | n. d. | 129,3 | n. d. |
| Ensemble | 84,0 | 79,7 | 63,1 | 49,2 | 48,6 | 57,5 | 59,8 | 54,8 |
Source : UMIH-GNC et MKG, décembre 2025. Détail du haut de gamme : France, occupation 71,7 % et prix moyen 299,3 € ; Calvados, 65,1 % et 282,6 € (RevPAR +13,0 %) ; Ille-et-Vilaine, 67,7 % et 236,2 € (+10,1 %) ; Loire-Atlantique, 57,6 % et 224,3 € (+11,9 %). À Rennes, un autre panel (In Extenso, cité par l'Audiar) donne pour 2025 un RevPAR de 73 € en milieu de gamme, 53 € en économique et 42 € en super-économique.
Offre99 337 chambres sur treize départements
Capacité par département, évolution depuis 2019, montée en gamme
Les treize départements du littoral ouest réunissent 15,3 % des chambres d'hôtel de France métropolitaine (calcul d'après l'Insee). Le parc recule sur le littoral et se déplace vers le haut de la gamme.
La Gironde compte presque autant de chambres que la Manche, les Côtes-d'Armor et le Finistère réunis
Chambres d'hôtel au 1er janvier 2026, par département
Source : Insee, capacité des hôtels et campings en 2026, 3 février 2026.
En Nouvelle-Aquitaine, seule la Gironde a gagné des chambres depuis 2019
Chambres d'hôtel au 1er janvier 2019 et 2026, départements littoraux de Nouvelle-Aquitaine
Sources : Insee, Flash Nouvelle-Aquitaine n° 48 (12 avril 2019) et capacité 2026. Évolutions calculées : Gironde +6,9 %, Charente-Maritime −5,7 %, Pyrénées-Atlantiques −4,7 %, Landes −7,3 %, région −1,9 %.
Littoral de Bretagne et des Pays de la Loire
Rythme moyen de baisse de la capacité hôtelière littorale sur dix ans, environ trois fois le rythme national. Les deux régions ont perdu 300 établissements et 1 665 chambres entre 2015 et 2025 ; cinq ouvertures (122 chambres) en 2025.
In Extenso, cité par L'Informateur Judiciaire, 12 novembre 2025
Les 1 et 2 étoiles bretons
Évolution du nombre de chambres en Bretagne entre 2017 et 2022 : −4 % au total, −22 % en 1 et 2 étoiles, +3 % en 3 étoiles, +13 % en 4 et 5 étoiles. L'offre recule dans six destinations sur dix.
Insee Analyses Bretagne n° 137, 16 décembre 2025
Bordeaux Métropole
Chambres d'hôtel en 2025, contre 11 000 en 2019 (chiffres arrondis de l'office de tourisme). La métropole fait exception sur la façade : son parc s'est étendu quand celui des départements voisins reculait.
Office de tourisme de Bordeaux Métropole, 3 février 2026
À retenir
- Un écart de 1 à 1,7 entre départements. RevPAR 2025 de 46,9 € en Seine-Maritime à 79,7 € dans le Calvados ; 55,5 € pour la zone Nord-Ouest, 56,8 € pour le Sud-Ouest, 84,0 € en France.
- La hausse vient du prix. Le taux d'occupation 2025 reste sous celui de 2019 dans toutes les zones relevées, sauf Saint-Malo et Dinard (65,2 % contre 63,5 %) et Caen (63,4 % contre 62,0 %).
- La métropole nantaise décroche. Occupation de 71,5 % en 2019, 63,5 % en 2025 ; RevPAR −5,9 % sur un an.
- Le haut de gamme progresse à deux chiffres. +13,0 % dans le Calvados, +11,9 % en Loire-Atlantique, +10,1 % en Ille-et-Vilaine en 2025.
Des dépenses records,
des nuitées d'affaires en recul
Les budgets de voyage des entreprises n'ont jamais été aussi élevés, mais dans les hôtels de l'Ouest la part des nuitées d'affaires baisse. Les congrès, eux, restent un levier de basse saison.
En Gironde, la part des nuitées d'affaires a perdu quinze points depuis 2019
Part des nuitées d'affaires dans les hôtels de Gironde, mois de septembre, en pourcentage
Source : Gironde Tourisme, conjoncture hôtelière de septembre 2025 (enquête Insee). Bordeaux commune : 59,3 % en septembre 2019, 41,8 % en septembre 2025.
Un congressiste international dépense plus du double d'un participant moyen en région
Dépense par congressiste et par séjour, en euros, 2023
Source : Atout France, Coésio et Unimev, 15 octobre 2024. Séjour moyen : 3,25 jours pour un congressiste international, 2 jours pour un national. Les retombées se partagent entre dépenses de séjour (1,24 Md€), organisation (556 M€) et transport (187 M€).
Congrès et rencontres professionnelles dans les villes de l'Ouestsix destinations
| Destination | Année | Événements | Fréquentation | Retombées | Périmètre et source |
|---|---|---|---|---|---|
| Bordeaux Métropole | 2025 | 3 164 | 630 000 journées congrès (−8 %) | 240 M€ | Une trentaine de lieux et d'hôtels ; office de tourisme et des congrès, février 2026. En 2024 : 3 300 événements, 269 M€. |
| Biarritz | 2025 | 271 | 223 450 participants | n. d. | Quatre sites gérés par Destination Biarritz ; 77 événements professionnels. Délibérations de juin 2026. |
| La Rochelle | 2025 | 162 | n. d. | n. d. | Espace Encan ; agglomération de La Rochelle. En 2023 : 116 événements professionnels (25 000 personnes). |
| Rennes | 2025 | 143 | 83 350 congressistes environ | n. d. | Couvent des Jacobins ; Audiar, juillet 2026. En 2024 : 130 événements, plus de 50 000 nuitées, retombées estimées à plus de 21 M€. |
| Nantes | Pas de bilan daté lisible pour la Cité des congrès | Rapport d'activité 2025 non accessible à la lecture. | |||
| La Baule | Aucune donnée publique trouvée pour le palais des congrès Atlantia | Sans objet | |||
Sources : Office de tourisme et des congrès de Bordeaux Métropole ; Destination Biarritz ; agglomération de La Rochelle ; Audiar ; Destination Rennes via TourMaG. Les périmètres ne sont pas comparables d'une ville à l'autre. Pour Bordeaux en 2024, le baromètre du bureau des congrès donne 262 M€ au lieu de 269 M€.
Classement ICCA et part des nuitées d'affairesdeux tableaux
| Destination | Rang | Événements | Édition |
|---|---|---|---|
| France | 4e | 472 | 2023 |
| France | 6e | 432 | 2024 |
| France | 7e | n. d. | 2025 |
| Paris | 2e | 174 | 2025 |
| Bordeaux | 103e | 26 | 2024-2025 |
| Nantes | 141e | n. d. | 2024-2025 |
| Rennes | 239e | n. d. | 2024-2025 |
| Saint-Malo | 404e | n. d. | 2024-2025 |
| Biarritz | 683e | n. d. | 2024-2025 |
Source : ICCA, classements par pays et par ville, cités par Voyages d'Affaires (mai 2025, mai-juin 2026). Réunions tournantes d'associations internationales d'au moins 50 participants. L'article ne précise pas l'édition pour chaque ville de région.
| Territoire | Part | Période et évolution |
|---|---|---|
| Bordeaux Métropole | 46 % | 2024, estimation de l'office de tourisme |
| Gironde | 42,2 % | Septembre 2025 ; 57 % en septembre 2019 |
| Ille-et-Vilaine | 37 % | 2024, Ille-et-Vilaine Tourisme |
| Pays de la Loire | 1 sur 3 | Saison 2025 ; 1 sur 2 avant 2020 |
| Normandie | 30,9 % | 2025 ; nuitées d'affaires −13,1 % |
| Nouvelle-Aquitaine | 27 % | Saison 2025 ; 33 % en 2024, nuitées d'affaires −17,5 % |
Sources : offices et comités cités dans les fiches ; Insee Flash Nouvelle-Aquitaine n° 130 ; Insee Analyses Pays de la Loire n° 155 ; Normandie Tourisme ; Ille-et-Vilaine Tourisme. Périodes et méthodes différentes : ordres de grandeur.
À retenir
- Les budgets montent, les nuitées baissent. 31,6 Md€ de dépenses de voyage d'affaires estimés pour 2026 (+2,3 %) selon l'EPSA, mais des nuitées hôtelières d'affaires en recul de 13 % à 17 % en Normandie et en Nouvelle-Aquitaine en 2025.
- Le tarif d'entreprise moyen est de 130,78 € par nuit au premier semestre 2026, pour une durée moyenne de 1,8 jour (EPSA, cité par Voyages d'Affaires).
- Hors Bordeaux, les retombées des congrès sont peu documentées. Seules Bordeaux et Rennes publient un montant daté de retombées ; aucune ville de la façade ne publie de journées congressistes comparables.
La moitié des nuitées en direct,
l'essentiel du web aux plateformes
Deux mesures coexistent : tous canaux confondus, la réservation directe reste majoritaire en Europe ; sur les seules réservations en ligne, les agences en ligne dominent largement.
En douze ans, les agences en ligne ont gagné dix points
Part des nuitées par canal en Europe, tous canaux, 2013, 2023 et 2025, en pourcentage
Source : HOTREC et HES-SO Valais, European Hotel Distribution Study, éditions 2024 et 2026 (via Hospitality ON, 15 septembre 2026). Enquête déclarative.
Plus de quatre euros sur dix réservés via Booking sont annulés
Part du chiffre d'affaires réservé en ligne puis annulé, Europe 2023 et France 2025, en pourcentage
Source : D-EDGE, Hotel Distribution Report 2024 (Europe, 2023) et rapport France 2026 (données 2025, « près de 44 % » pour Booking). En déclaratif, les hôteliers européens indiquent 19,0 % pour Booking et 9,1 % pour leur site (HOTREC) : autre définition.
| Indicateur | Direct | Booking | Expedia | Périmètre |
|---|---|---|---|---|
| Toutes réservations, 2025 | 51,3 % | 29,9 % (toutes agences) | Nuitées, téléphone et comptoir compris ; Europe ; HOTREC | |
| Toutes réservations, 2023 | 50,9 % | 29,6 % (toutes agences) | Idem ; canaux en ligne : 45,1 % | |
| Réservations en ligne, 2023 | 28,8 % | 43 % | 13 % | Chiffre d'affaires en ligne ; Europe ; D-EDGE. Direct : 23,1 % en 2019 |
| Réservations en ligne, France | 25 % environ | 70 % environ (toutes agences) | Volumes 2024-2025 ; le direct pèse 33 % en valeur ; D-EDGE | |
Sources : HOTREC, études 2024 et 2026 ; D-EDGE, rapports 2024 et 2026.
Cadre réglementaire : l'arrêt Booking du 19 septembre 2024
Dans l'affaire C-264/23, la Cour de justice de l'Union européenne juge que les clauses de parité tarifaire, larges comme étroites, ne peuvent en principe pas être qualifiées de restrictions accessoires au regard du droit de la concurrence (article 101 du traité).
- 51 % des hôtels européens constatent en 2025 des prix d'agences en ligne inférieurs à leur prix direct, soit 8 points de plus qu'en 2023 (HOTREC)
- En France, le délai de réservation est de 47 jours en direct, 35 jours via Booking, 31 jours via Expedia (D-EDGE, 2025)
À retenir
- Le direct tient, mais hors ligne. 51,3 % des nuitées tous canaux, 28,8 % seulement du chiffre d'affaires réservé en ligne en Europe.
- Un marché à deux acteurs. Booking Holdings et Expedia captent 85,4 % des réservations passées par les agences en ligne en Europe.
- L'annulation coûte. En France, 22,6 % du chiffre d'affaires réservé en ligne est annulé en 2025 (24,6 % en 2024), près de 44 % via Booking.
Les capitaux reviennent,
les régions en captent près de la moitié
Volumes de transactions en France et en Europe, taux de rendement, prix par chambre, projets en cours et opérations récentes sur la façade ouest, puis le coût de la dette qui les finance.
Le marché français a retrouvé puis dépassé 2019
Transactions hôtelières en France, 2019 à 2025, en milliards d'euros
Source : BNP Paribas Real Estate, éditions 2020 à 2026. Les valeurs 2020 à 2022 varient légèrement selon l'édition.
En 2025, les régions font presque jeu égal avec l'Île-de-France
Investissement hôtelier en France selon la localisation, 2023 à 2025, en milliards d'euros
Source : BNP Paribas Real Estate, 4e trimestre 2023, 3e trimestre 2025 et 1er trimestre 2026. Montants 2024 et 2025 arrondis par la source.
Une chambre en région se négocie près de la moyenne européenne
Prix moyen par chambre dans les transactions, Europe 2025 et France 1er semestre 2026, en milliers d'euros
Sources : Cushman & Wakefield, 1er semestre 2026 (régions : quartiles de 110 000 à 302 000 € ; Grand Paris : 291 000 € hors une transaction exceptionnelle) ; HVS, Europe 2025. Actifs institutionnels, non représentatifs d'un petit hôtel indépendant.
Les mesures du marchéFrance, Europe, rendements
| Source | 2024 | 2025 | Remarque |
|---|---|---|---|
| BNP Paribas Real Estate | 2,7 Md€ | 2,9 Md€ | Série retenue dans ce dossier ; 1,3 Md€ au 1er semestre 2026, 73 transactions |
| CBRE | n. r. | 3,1 Md€ | Premier franchissement des 3 Md€ |
| Christie & Co | n. r. | 3 Md€ environ | Business Outlook 2026 |
| HVS | 2,0 Md€ | 3,0 Md€ | 2025 : actifs unitaires seuls ; France deuxième marché européen |
| Rydge Conseil | 2,7 Md€ | plus de 3 Md€ | 1er semestre 2026 : 1,3 Md€ environ, +40 % |
Sources : BNP Paribas Real Estate, Review Hôtellerie ; CBRE ; Christie & Co ; HVS ; Rydge Conseil, 49e édition, via L'Écho touristique. Chaque maison retient sa propre définition.
| Indicateur | Valeur | Source et date |
|---|---|---|
| Transactions Europe, 2024 | 17,4 Md€ | HVS, +62 % |
| Transactions Europe, 2025 | 22,6 Md€ | HVS ; 461 transactions, 725 hôtels ; Royaume-Uni 25 %, France deuxième |
| Transactions Europe, 2025 | plus de 27 Md€ | Cushman & Wakefield, périmètre plus large ; 30,6 Md€ en 2019 |
| Rendement des meilleurs actifs, France | 5,00 % · 6,00 % | Bail commercial, puis contrat de gestion ; stable depuis septembre 2025 ; CBRE |
| Rendement des meilleurs actifs, Paris | 4,75 à 5,25 % | Cushman & Wakefield, 1er semestre 2026 |
| Rendement sur fonds propres exigé | 15,6 % | Enquête investisseurs, Cushman & Wakefield, mars 2026 ; 13,6 % un an plus tôt |
| Part de l'hôtellerie | 17 % | De l'investissement en immobilier d'entreprise en France en 2025 ; BNP Paribas Real Estate |
Sources : HVS 2024 et 2025 ; Cushman & Wakefield ; CBRE ; Hotel Investor Compass 2026. Aucun taux de rendement propre aux régions n'est publié pour 2025-2026.
Projets et acheteursUn pipeline orienté vers le haut de gamme
Projets sous enseigne, chambres attendues, intentions des investisseurs
Hôtels sous enseigne en projet
11 938 chambres en France à la fin du 2e trimestre 2026, quatrième pipeline d'Europe (1 736 projets et 255 976 chambres sur le continent).
Lodging Econometrics, 12 août 2026
Attendues d'ici 2030
Dont près d'un quart à Paris et en Île-de-France ; plus de 70 % des projets visent le 4 ou le 5 étoiles. In Extenso recense de son côté 1 200 projets, dont 835 actifs, hôtels et résidences confondus : les trois mesures ne se comparent pas.
Rydge Conseil, 49e édition (septembre 2026) ; In Extenso, via TourMaG (février 2026)
Des investisseurs maintiennent ou augmentent
Part des investisseurs hôteliers européens qui prévoient d'allouer autant ou plus de capital en 2026 qu'en 2025 ; 60 % se disent très intéressés par la France. Au 1er trimestre 2026, plus de 90 % des montants investis en France viennent d'acheteurs français.
Cushman & Wakefield, mars 2026 ; BNP Paribas Real Estate, juin 2026
Sur la façade ouestOpérations relevées dans la presse professionnelle
Huit opérations de 2023 à 2026
| Date | Lieu | Opération | Acquéreurs | Source |
|---|---|---|---|---|
| Juillet 2026 | Saint-Malo | Hôtel 4 étoiles de 55 chambres et suites, montant non communiqué | Groupe de presse régional | CB News |
| Juin 2026 | Montoir-de-Bretagne | Murs d'un futur 3 étoiles de 72 chambres, loué à une enseigne par un bail de douze ans fermes | Investisseur privé | Business Immo |
| Février 2026 | Littoral de la Manche | Neuf hôtels économiques, 630 chambres environ, cédés murs et fonds (Deauville, Cabourg, Le Havre, Fécamp) | Tour de table privé associant un groupe hôtelier rennais | Business Immo |
| 2025 | Trouville-sur-Mer | Hôtel 5 étoiles de 103 chambres : 485 000 € par chambre | n. r. | Christie & Co |
| Novembre 2024 | Pontorson | Reprise d'un hôtel économique et création d'un second, près du Mont-Saint-Michel | Fonds spécialisé, exploitant régional et deux banques mutualistes | Business Immo |
| Novembre 2023 | Biarritz | Deux hôtels indépendants de 35 et 21 chambres, murs et fonds, à rénover | Exploitant-investisseur et société de gestion | Business Immo |
| Février 2023 | Port-en-Bessin, Rouen | Trois hôtels de chaîne, 272 chambres, murs et fonds | Fonds, exploitant et Bpifrance en fonds propres | Business Immo |
| Janvier 2023 | Bayonne | Murs d'un 4 étoiles de centre-ville loué à une enseigne | Société civile de placement immobilier | Business Immo |
Sélection tirée de la revue de presse du site ; les montants sont rarement communiqués. Les prix par chambre publiés portent sur des actifs institutionnels : de 176 000 € à 1,4 M€ pour les grandes transactions françaises de 2025 selon Christie & Co.
Coût de la detteLe crédit est redevenu plus cher depuis l'été 2026
Taux de la BCE et des crédits aux entreprises
Deux hausses de la BCE en 2026, un crédit aux entreprises à 3,66 % en août
Taux en fin de trimestre, France et zone euro, 3e trimestre 2022 à août 2026, en pourcentage
Sources : Banque centrale européenne ; Banque de France, Stat Info « Financement des entreprises » (8 octobre 2026), crédits nouveaux aux sociétés non financières, tous montants et toutes durées ; valeurs 2022 et 2023 lues dans la série mensuelle relayée par eco3min. Dernier point : août 2026. Aucune statistique publique n'isole le taux des prêts hôteliers.
À retenir
- Les volumes sont revenus. 2,9 Md€ en France en 2025 contre 2,7 Md€ en 2019 ; 22,6 Md€ en Europe (+30 %).
- Les régions pèsent plus. 47 % des montants en 2025, et 70 % au 1er trimestre 2026 selon BNP Paribas Real Estate.
- Les références de prix publiques ne concernent pas les petits hôtels. 226 000 € par chambre en région au 1er semestre 2026 pour les transactions suivies par Cushman & Wakefield ; aucun prix par chambre n'est publié pour les hôtels indépendants de petite capacité.
- L'argent coûte plus cher qu'il y a un an. 3,66 % en août 2026 pour les nouveaux crédits aux entreprises, contre 3,39 % au point bas d'août 2025.
Huit constats,
et ce qu'ils ne disent pas
Ce que les données publiques permettent d'affirmer sur le marché hôtelier de la côte ouest à l'automne 2026, ses forces et ses fragilités, et les limites de l'exercice.
Lecture d'ensembleForces, faiblesses, opportunités et risques du marché
Forces, faiblesses, opportunités, risques
Cette grille porte sur le marché hôtelier de la côte ouest dans son ensemble. Elle ne remplace pas l'analyse d'un établissement, d'une ville ou d'un quartier.
Forces
- Une fréquentation en hausse dans les quatre régions : de +2,4 % à +5,6 % de nuitées en hébergements collectifs en 2025
- Un RevPAR qui a progressé depuis 2019 dans toutes les zones relevées, de +3 % à +35 %
- Des pointes estivales élevées : plus de 80 % d'occupation en août 2025 dans le Calvados, le Morbihan et les Côtes-d'Armor
- Des sites et événements de portée nationale : 2,79 millions de visiteurs au Mont-Saint-Michel en 2025, une Route du Rhum tous les quatre ans
- Une offre hôtelière qui se réduit sur le littoral, ce qui limite la concurrence nouvelle
Faiblesses
- Un niveau de RevPAR inférieur d'un tiers à la moyenne nationale : 55,5 € au Nord-Ouest, 56,8 € au Sud-Ouest, 84,0 € en France
- Une occupation annuelle sous 2019 presque partout, et une forte amplitude : 91,8 % en août, 46,3 % en décembre à Saint-Malo et Dinard
- Peu de clientèle étrangère dans les hôtels hors Normandie et Gironde : de 7,5 % à 21,9 % des nuitées
- Une hôtellerie économique en recul : −7,5 % de nuitées dans les 1 et 2 étoiles de Nouvelle-Aquitaine entre 2022 et 2025, −22 % de chambres dans cette catégorie en Bretagne entre 2017 et 2022
- Des données locales rares : aucune série de prix pour les stations balnéaires
Opportunités
- La montée en gamme : nuitées des 4 et 5 étoiles en hausse de 14,3 % en Bretagne sur la saison 2025, RevPAR du haut de gamme en hausse à deux chiffres dans trois départements
- Le retour des clientèles lointaines : nuitées hôtelières américaines en hausse de 20 % à 29 % en Normandie et en Nouvelle-Aquitaine
- Les façades nord : +5 % à +5,6 % de nuitées à l'été 2026 sur la Manche et l'Atlantique Nord, quand l'Atlantique Sud recule de 2,3 %
- Les ailes de saison : +17,1 % en avril et +12,9 % en juin 2025 en Bretagne
- Des capitaux disponibles : 47 % de l'investissement hôtelier français en régions en 2025
Risques
- La concurrence des campings et des meublés : +113 % de nuitées de plateformes en Pays de la Loire entre 2019 et 2024
- L'érosion de la clientèle d'affaires : part tombée de 57 % à 42,2 % dans les hôtels de Gironde entre septembre 2019 et septembre 2025
- Les aléas climatiques : chaleur citée par 48 % des professionnels ligériens à l'été 2026, incendie en Gironde en juillet 2026
- Le coût du crédit, en hausse depuis juin 2026, et un niveau élevé de défaillances dans le secteur
- Les obligations à venir : réduction de 40 % de la consommation d'énergie des bâtiments tertiaires de plus de 1 000 m² d'ici 2030
Chaque chiffre de cette grille est repris des chapitres précédents, où figurent sa source et sa date. Décret tertiaire : ministère de la Transition écologique.
PrécautionsLes limites des données
Six précautions de lecture
Un panel de chaînes
Les prix moyens et les RevPAR viennent du panel MKG, composé surtout d'hôtels de chaîne et révisé chaque année. Ils décrivent mal l'hôtellerie indépendante, majoritaire sur le littoral. Les variations sur longue période sont des ordres de grandeur.
Un Sud-Ouest incomplet
Les performances MKG de la Charente-Maritime, de la Gironde, des Landes, des Pyrénées-Atlantiques et de leurs agglomérations n'ont pas pu être relevées. Pour La Rochelle, Bordeaux, Arcachon et Biarritz, seuls des taux d'occupation ou des nuitées sont disponibles.
Une année 2026 provisoire
Les bilans régionaux de l'Insee sur l'été 2026 ne sont pas parus. Les chiffres 2026 cités sont des enquêtes d'opinion, des données provisoires ou des panels privés. La dernière édition complète de l'observatoire UMIH-GNC et MKG est celle de décembre 2025.
Trois mesures de la fréquentation
Nuitées totales par téléphonie mobile, nuitées en hébergements collectifs de l'Insee et nuitées hôtelières ne s'additionnent pas et ne se comparent pas. Les définitions figurent au chapitre suivant.
Des sources parfois indirectes
Plusieurs bilans (Tourisme Bretagne, Établissement public du Mont-Saint-Michel, In Extenso, Rydge) ne sont connus que par leur reprise dans la presse professionnelle. Ces reprises sont signalées sous chaque chiffre.
Pas de données par station
Aucune série hôtelière publique n'existe pour Deauville, Granville, La Baule, Les Sables-d'Olonne, Royan, Arcachon ou Biarritz. Les fiches s'appuient sur le département ou l'intercommunalité.
D'où viennent
les chiffres
Tous les organismes et documents cités, avec leur date et un lien ; les définitions à connaître ; et la liste des chiffres corrigés depuis la version précédente de cette page. Recherche arrêtée au 9 octobre 2026.
DéfinitionsLes mots qui changent le chiffre
Nuitées totales
Estimées par téléphonie mobile (Flux Vision Tourisme) : toutes les nuits passées sur un territoire par des non-habitants, en hébergement marchand ou non (résidences secondaires, famille, amis). C'est la mesure des comités régionaux et départementaux. Exemple : 108,7 millions en Bretagne en 2025.
Hébergements collectifs
Enquêtes de l'Insee auprès des hôtels, des campings (d'avril à septembre) et des autres hébergements collectifs : résidences de tourisme, villages de vacances, auberges. Les meublés loués par des plateformes n'y figurent pas. Exemple : 26,2 millions de nuitées en Bretagne en 2025.
Nuitées hôtelières
Sous-ensemble du précédent : les seuls hôtels de tourisme, classés ou non. Exemple : 7,77 millions en Bretagne en 2025. Les « non-résidents » sont les clients dont la résidence principale est à l'étranger, quelle que soit leur nationalité.
RevPAR, occupation, prix moyen
Le RevPAR est le revenu d'hébergement par chambre disponible : taux d'occupation multiplié par prix moyen. Dans l'observatoire UMIH-GNC et MKG, les prix sont hors taxes et le panel compte surtout des hôtels de chaîne. Les taux d'occupation de l'Insee, mesurés sur tous les hôtels, sont plus bas : 58 % contre 62,3 % en Loire-Atlantique en 2025.
Gammes MKG
Super-économique, économique, moyen de gamme, haut de gamme : un classement par niveau de prix et d'enseigne, propre au cabinet MKG. Il ne recouvre pas le classement officiel par étoiles, utilisé par l'Insee et Atout France.
Calculs et arrondis
Les valeurs signalées « calcul » sont dérivées de deux chiffres publiés : totaux des treize départements, variations 2019-2025, parts. Les chiffres marqués provisoires, les lectures de graphiques et les valeurs non retrouvées dans leur source ont été écartés.
BibliographieOrganismes et documents
Tous les documents cités, avec leur date et leur lien
Mise à jour d'octobre 2026Chiffres corrigés depuis la version précédente
Les valeurs corrigées et leur source
La version précédente de cette page a été contrôlée ligne à ligne. Les chiffres confirmés ont été conservés et mis à jour ; ceux ci-dessous ont été corrigés, précisés, remplacés par une valeur plus récente ou retirés faute de source.